Yarı iletken satışları küresel piyasaları baskıladı; Gözler petrol, Fed ve bilançolarda

Gedik Yatırım analizine göre, küresel piyasalarda yarı iletken sektöründeki sert satışlar risk iştahını sınırlarken, MSCI Dünya Endeksi beş günlük yükseliş serisini sonlandırdı.

Özellikle Güney Kore ve Japonya’daki bellek çipi üreticilerinde yaşanan değer kayıpları, yapay zeka yatırımlarının sürdürülebilirliği, yüksek şirket değerlemeleri ve Çin’in çip üretimindeki ilerlemesine ilişkin endişeleri yeniden gündeme taşıdı.

Analizde, Hürmüz Boğazı'nın kademeli olarak yeniden açılabileceğine yönelik gelişmelerin Brent petrol fiyatını 79 dolar seviyelerine çektiği belirtildi.

Enerji fiyatlarındaki gerilemenin enflasyon baskısını hafifletebileceği beklentisinin ABD Merkez Bankası'nın (Fed) ilave faiz artırımı ihtimalini zayıflattığı ifade edildi.

Bu görünümün altın fiyatlarını Haziran ayından bu yana en yüksek seviye olan 4.260 dolara taşıdığı, ABD 10 yıllık tahvil faizinin ise yüzde 4,61 seviyesinde dengelendiği kaydedildi.

Günün devamında SoftBank’ın açıklayacağı bilanço sonuçlarının yapay zeka yatırımlarının seyri açısından, SpaceX hisselerinde satışa sunulacak yüksek tutarlı payların ise teknoloji sektöründeki arz baskısı bakımından yakından takip edileceği belirtildi.

ABD ve Avrupa vadeli endekslerinde görülen sınırlı yükselişin, Asya piyasalarındaki sert satışlara rağmen küresel risk iştahının tamamen bozulmadığına işaret ettiği vurgulandı.

Euro Bölgesi’nde piyasaların güne sınırlı yükselişle başlamasının beklendiği aktarılan analizde, ana endekslerin küresel teknoloji hisselerindeki oynaklığa rağmen rekor seviyelere yakın seyrini koruduğu ifade edildi.

Hürmüz Boğazı’nın kısmen yeniden açıldığına yönelik haberlerin petrol fiyatlarını aşağı çekmesinin Avrupa’da enflasyon baskısını hafiflettiği ve Avrupa Merkez Bankası'nın (ECB) ilave faiz artışı ihtimalini zayıflattığı belirtildi.

Bugün Euro Bölgesi perakende satışları, Almanya fabrika siparişleri ve Fransa istihdam verilerinin makroekonomik görünüm açısından takip edileceği ifade edilirken, Siemens, Deutsche Telekom, Rheinmetall, Generali ve Merck bilançolarının şirket bazlı fiyatlamalarda belirleyici olması bekleniyor.

Yurt içinde dolar/TL kurunda düşük volatiliteyle sınırlı ve kademeli yükseliş eğiliminin devam ettiği belirtilen raporda, açıklanan verilerin ve haber akışının fiyatlamalar üzerindeki etkisinin sınırlı kaldığı ifade edildi.

ABD'de ADP özel sektör istihdamının temmuz ayında 44 bin kişi ile beklentilerin altında gerçekleştiği, ISM hizmet PMI verisinin ise 54,5 ile beklentilerin hafif altında kalmasına rağmen ekonomik genişlemeye işaret eden 50 seviyesinin üzerinde güçlü seyrini koruduğu aktarıldı.

Verilerin piyasa fiyatlamalarına belirgin etkisinin olmadığı belirtilirken, dolar endeksinin günü değer kaybıyla tamamladığı kaydedildi. Bugün ikincil düzey verilerin takip edileceği, Orta Doğu'daki gelişmelerin ise petrol fiyatları üzerinden izlenmeye devam edileceği ifade edildi. Dolar/TL'nin sabah saatlerinde 47,59 seviyesinde hafif yükseliş eğilimini sürdürdüğü, dolar endeksinin ise 99,73 seviyesinde bulunduğu belirtildi.

Analize göre euro, ABD ile İran arasında anlaşma sağlanabileceği ve Hürmüz Boğazı'nın yeniden açılabileceği beklentileriyle 1,155 dolar seviyesine yükselerek 16 Haziran'dan bu yana en yüksek seviyesine ulaştı.

Petrol fiyatlarındaki yaklaşık yüzde 10'luk haftalık gerilemenin Avrupa'da enflasyon ve büyüme endişelerini azaltırken ECB'nin para politikasında kademeli ilerleyeceği beklentisini güçlendirdiği ifade edildi.

Teknik görünümde EUR/USD paritesinde 1,1532, 1,1513 ve 1,1500 seviyeleri destek; 1,1565, 1,1579 ve 1,1598 seviyeleri ise direnç olarak öne çıktı.

Sterlin de aynı gelişmelerin etkisiyle 1,345 doların üzerine yükselirken, İngiltere Merkez Bankası Başkanı Andrew Bailey'nin faiz artışlarına temkinli yaklaşımı ve dezenflasyon sürecine ilişkin açıklamalarının sterline destek verdiği belirtildi.

GBP/USD paritesinde 1,3440, 1,3415 ve 1,3392 destek; 1,3488, 1,3511 ve 1,3536 seviyeleri direnç olarak gösterildi.

Altın fiyatlarının enerji maliyetlerindeki gerileme ve Fed'in faiz artış beklentilerinin zayıflamasıyla 4.300 dolar seviyesine yaklaştığı, haftalık yükselişin ise yüzde 6'ya ulaştığı belirtildi.

Ancak Fed Yönetim Kurulu Üyesi Lisa Cook'un enflasyonun yeterince yavaşlamaması halinde faiz artırmaya hazır olduklarını söylemesinin altındaki yükselişi sınırlayabilecek önemli bir risk unsuru olduğu ifade edildi.

Teknik görünümde ons altında 4.118, 3.990 ve 3.916 dolar destek; 4.320, 4.395 ve 4.523 dolar seviyeleri direnç olarak öne çıktı.

Gümüşün ise 62 doların üzerinde kalmayı sürdürdüğü, zayıf ADP istihdam verisi ve faiz beklentilerindeki değişimin değerli metalleri desteklediği kaydedildi. Teknik olarak 59,97, 57,93 ve 56,54 dolar destek; 63,41, 64,80 ve 66,84 dolar seviyeleri direnç olarak değerlendirildi.

Brent petrolün, İran ile Umman arasında Hürmüz Boğazı üzerinden geçici bir nakliye koridoru oluşturulmasına yönelik görüşmelerin etkisiyle 79 dolar civarında işlem gördüğü ifade edildi. Koridorun iki ila dört ay süreyle açık kalmasının beklendiği, ancak İran'ın bunun boğazın tamamen açılması anlamına gelmediğini vurguladığı aktarıldı.

Buna karşın Yemen'deki Husilerin Suudi petrol tankerlerini hedef aldıklarını açıklamaları ve Kızıldeniz'deki yeni saldırı tehditlerinin bölgesel arz risklerini canlı tuttuğu belirtildi.

Brent petrolde 77,99, 76,63 ve 75,16 dolar destek; 80,82, 82,29 ve 83,65 dolar direnç seviyeleri olarak gösterildi.

Ham petrolde ise 73,93, 72,84 ve 71,46 dolar destek; 76,40, 77,78 ve 78,87 dolar direnç seviyeleri öne çıktı.

Nasdaq vadeli endeksinin yeni bilanço sezonu öncesinde sınırlı yükseliş kaydettiği belirtilirken, Nvidia'nın SpaceX'in yapay zeka altyapısında yalnızca kendi çiplerinin kullanılacağını açıklamasının endeksi desteklediği ifade edildi.

Bununla birlikte, SpaceX'in yüksek sermaye harcamaları ve satış kısıtlamalarının sona ermesinin büyüme hisseleri açısından risk oluşturduğu değerlendirilirken, teknoloji şirketlerinin bilançoları ve yapay zeka yatırımlarının finansal karşılığının Nasdaq'ın yönü açısından belirleyici olacağı vurgulandı.

Nasdaq vadeli kontratında 29.398, 29.194 ve 28.858 destek; 29.938, 30.274 ve 30.477 seviyeleri direnç olarak öne çıktı.

Dow Jones vadeli endeksinin de şirket bilançoları öncesinde sınırlı yükseldiği belirtilirken, Nvidia hisselerindeki güçlü performansın teknoloji tarafını desteklediği ancak yüksek sermaye harcamalarına ilişkin endişelerin genel risk iştahını sınırladığı ifade edildi.

Dow Jones vadeli kontratında 54.304, 54.054 ve 53.765 seviyeleri destek; 54.843, 55.132 ve 55.382 seviyeleri ise direnç olarak takip ediliyor.